理財篇｜國家的【金融體系】簡化分享

這篇會比較多資料，雖然悶但希望你也幫我拍拍手，支持我～ 馬上開始分享！

我不是金融系的學生，從小也對金融知識了解不多，只在看電視的時候懂得銀行和股票行就是【有很多錢】的地方。

投入社會後也花了很久的時間，才慢慢的去接觸這些所謂的【金融體系】（Financial System）和體驗到它們的重要性。

而【金融體系】是每個國家運行發展的基礎之一，

然而隨著在很久很久以前【貨幣】的出現後，金融體系就越來越複雜。

備註：這裡的貨幣是我們日常用貨幣（錢），不是加密貨幣Crypto Currency。

今天我就盡量簡化來分享對它們的了解。

一般國家的【金融體系】是由【四個部分】組成的：

第一：金融機構（Financial Institutions)

金融機構有很多種，其中最核心的是中央銀行。

中央銀行是一個國家最重要的機構之一，它的制度安排決定了貨幣的發行、流動性管理、利率調節，以及金融市場的穩定。它最根本的作用是維持貨幣的穩定、防止通貨膨脹、通貨緊縮。

除了中央銀行以外，金融機構還包括商業銀行、投資銀行、保險公司，以及非銀行金融機構。

第二：金融產品（Financial Products)

技術上來說，這金融產品的本質是【投資收益和風險的合約】。

但其實【以人話】來說，我們都有購買過金融產品，比如：銀行存款。

當然也包括了金融機構發行的理財產品、股票、保險等。

目前市場的金融產品很多，我們想要選擇符合自己要求的金融產品並不容易。

結果就出現了很多“專業的”理財師、投資顧問等等。。（沒辦法，因為理財投資本來真是一門專業和需要很多時間一直去學習的學問）。

第三：金融市場（Financial Market)

金融市場，即金融產品交易和流通的場所，包括貨幣市場、外匯市場 (Forex)、債券市場 (Bond)、股票市場 (Stock)、期貨市場 (Futures)、衍生金融品市場 (Derivative) 等。

衍生品 (Derivative) 可用於對衝、投機基礎資產的方向、或為持有的資產提供槓桿。衍生工具的四個最常見的例子是遠期(Forwards)、期貨(Futures)、期權(Options)和掉期(Swaps)。

這些市場可以無限延伸，甚至每天都可能會有新的金融產品或新的金融市場誕生。

第四：金融基礎設施（Financial Infrastructure)

所謂的基礎設施範圍非常廣，但主要的是金融【支付结算】体系。

无论是买卖商品、买卖公司，还是买卖股票，所有金融交易都需要交易、结算、登记等，这就是支付结算体系的功能。

除了金融支付結算體系以外，還有信用評級、信用登記機構等。

例如：全球著名的三大信用評級機構：

穆迪 (Moody's)：美國金融服務公司，為投資者提供股票、債券和政府實體的信用評級、風險分析和研究。

惠譽 (Fitch)：信用評級機構，對投資的可行性相對於違約的可能性進行評級。惠譽使用一個字母系統；例如，一個被評為AAA的公司是非常高質量的，有可靠的現金流，而一個被評為D的公司已經違約。

標準普爾 (Standard & Poor's)（S&P）：是一家在世界範圍內廣為人知的公司，它是金融市場指數的創造者。通常被用作投資基準、數據來源，以及公司和債務的信用評級發行者。它最出名、受歡迎並經常被引用的就是標普500指數S&P500 啦。

這些評級機構為各個金融機構、金融產品、甚至國家進行信用等級評估。

信用等級的評估結果可以直接決定金融機構發行產品的價格，以及金融產品的收益率。

那。。。

講了這些後，對理財和投資有什麼關係呢？

其實是有一定的關係的。

國家的金融體系必須穩定，如果出現問題，就會有可能引發貨幣動蕩、匯率動蕩，

甚至出現嚴重的通貨膨脹、利率飆升，從而讓整個經濟陷入停滯、衰退，這種情形即【金融危機】。

要有穩定的經濟成長，貨幣金融制度必須穩定，嚴格透明的金融監管。

2008年由次貸危機引發的全球性金融海嘯，引發這些金融危機的關鍵原因就是監管的缺位和失職。

（大家也可以去看看 ”The Big Short“ 真事件影片，就可以知道2008年的經濟風暴其中監管制度的問題，和其後帶來的經濟嚴重性。）

了解金融体系的构成和运作，可以帮助我们更好地理解资金如何运转，更加清晰地分辨理财产品的风险与真实情况。

The Big Short 裡的主人公們都在金融體系裡觀察到了嚴重的制度問題，利用了其中的金融衍生品對衝，結果在經濟風暴中成為了少數的贏家。

所以投資者本身有很強的觀察力而意識到有什麼危機的話，好好的尋找資料，不僅可以避開危機，還可以獲利。

最後，感謝你看到這裡～

祝大家幸福健康，週末愉快！